Do địa bàn thấp, huyện Lạc Thủy thường xuyên phải chịu ảnh hưởng của thiên tai ngập lụt trong mùa mưa bão; diện tích đất có khả năng làm nông nghiệp thấp, đồi núi trọc và sông suối chiếm tỷ lệ cao; đời sống nhân dân và trình độ dân trí còn thấp. Những khó khăn đó đã ảnh hưởng không nhỏ tới sự nghiệp phát triển kinh tế xã hội, xây dựng nông thôn mới của Huyện. Tuy nhiên, với những thuận lợi cơ bản là Huyện luôn nhận được sự quan tâm chỉ đạo của Tỉnh ủy, HĐND, UBND Tỉnh, các sở, ban, ngành; đặc biệt, nhân dân các dân tộc trong Huyện luôn đoàn kết một lòng phát huy truyền thống cách mạng, cần cù, sáng tạo trong lao động sản xuất, nên trong những năm qua, Đảng bộ, chính quyền và đồng bào các dân tộc ở Lạc Thủy đã đạt được nhiều thành tích đáng phấn khởi trên các lĩnh vực kinh tế - xã hội, an ninh - quốc phòng.

Với những kết quả đã đạt được, từ năm 2005 đến năm 2009 huyện Lạc Thuỷ vinh dự được Nhà nước tặng thưởng:

- Anh hùng Lực lượng vũ trang nhân dân năm 2005
- 02 Huân chương Lao động hạng Nhì cho Phòng Tài chính - Kế hoạch và Bệnh viện huyện Lạc Thuỷ
- 05 Huân chương Lao động hạng Ba cho 03 tập thể và 02 cá nhân
- 02 Cờ thi đua cho nhân dân và cán bộ huyện Lạc Thuỷ và Thị trấn Chi Nê
- Bằng khen của Thủ tướng Chính phủ cho 02 tập thể và 09 cá nhân.